Финансовое состояние - способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразностью их размещения и эффективностью использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.
Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о его хорошем финансовом состоянии [12].
Под ликвидностью понимают способность предприятия в короткий срок трансформировать оборотные активы в денежные средства для погашения краткосрочных обязательств.
Показатели ликвидности применяются для оценки способности предприятия выполнять свои краткосрочные обязательства. Они дают представление не только о платежеспособности предприятия на данный момент, но и в случае чрезвычайных происшествий.
В зависимости от степени ликвидности активы предприятия подразделяются на следующие группы:
А1 - наиболее ликвидные активы (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения);
А2 - быстрореализуемые активы (дебиторская задолженность и прочие активы);
А3 - медленно реализуемые активы (запасы (без прочих запасов и затрат и расходов будущих периодов) и долгосрочные финансовые вложения (уменьшенные на величину вложения в уставные фонды других предприятия));
А4 - труднореализуемые активы (итог I раздела актива баланса, за исключением статей этого раздела, включенных в предыдущую группу).
Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:
П1 - наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность, прочие пассивы, а также ссуды, не погашенные в срок);
П2 - краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты и займы);
П3 - долгосрочные пассивы (долгосрочные кредиты и займы);
П4 - постоянные пассивы (итог IV радела пассива баланса) [5].
Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву (таблица 10).
Таблица 10 - Оценка ликвидности баланса
Группировка актива |
2008г. |
2010г. |
Группировка пассива |
2008г. |
2010г. |
Соотношение групп актива и пассива |
Оптимальный вариант | |
2008г. |
2010г. | |||||||
А1 |
2276 |
1008 |
П1 |
1745 |
1634 |
˃ |
˂ |
≥ |
А2 |
5434 |
3270 |
П2 |
15228 |
3600 |
˂ |
˂ |
≥ |
А3 |
13218 |
19659 |
П3 |
2975 |
17421 |
˃ |
˃ |
≥ |
А4 |
35702 |
39110 |
П4 |
36682 |
40392 |
˂ |
˂ |
≤ |